Самое неприятное для меня в инвестициях — платить налоги. Каждый вырванный на налоги рубль (доллар) — это уменьшение итоговой прибыли. И я большое внимание уделяю вопросу оптимизации налогообложения. Разрешенными (законными) способами.
В тоже время я люблю математику. Складывать и перемножать (особенно прибыль). И под конец финансового года у меня всегда есть любимое занятие — считаю прибыль, налоги и … делаю действия по уменьшению второго и увеличения первого.
Получается двойное удовольствие. С гарантированным положительным финансовым результатом. Посидел часик-другой и заработал (сэкономил) несколько десятков тысяч.
Рекомендую: 5 лайфхаков уменьшения налога на прибыль
Считаем прибыль и убытки
Немного теории для тех кто не в курсе.
В течении года на брокерском счете происходит постоянное движения денег и ценных бумаг. Внесли деньги, что-то купили, получили дивиденды, возможно какие-то бумаги продали с прибылью, опять купили и так далее.
В итоге, в конце года у нас получается определенный финансовый результат — прибыль. С которой нужно заплатить 13% налога. Понятно, что часть прибыли будет бумажная (с нее налог не удерживается), либо полученный доход от купонов (и некоторых видов дивидендов) не облагается налогом.
Узнать точный размер налога обычно можно в личном кабинете брокера. Сформировав (или заказав) отчет о налогооблагаемой базе по вашему счету. Иными словами, сколько налогов с вас удержано или будет удержано в конце года.
Для нас самое главное — общая сумма налога.
Зная ее, мы можем предпринять ряд действий по уменьшению размера налога.
Суть схемы
Допустим за год вы заработали прибыль в размере 100 тысяч рублей. Рассчитанный НДФЛ (налог на доходы физических лиц) составляет 13 000 рублей (13%).
Уменьшаем? Естественно.
Смотрим, если ли у вас на счете бумаги, находящиеся в данный момент в бумажном убытке. Типа купили какие-то акции на 100 000 тысяч, а сейчас их рыночная цена в 2 раза ниже.
Совершаем двойную сделку. Сначала продаем эти бумаги (зафиксировав убыток в 50 тысяч). И сразу же выкупаем обратно.
Что нам это дало?
Размер прибыли на вашем брокерском счете уменьшился в 2 раза (100 тысяч — 50 000). Теперь налогооблагаемая база составляет не 100, а 50 тысяч рублей. И 13% налога будет браться с этой меньшей суммы.
Двойная сделка (продажа-покупка) сразу же позволила нам заработать (или сэкономить, кому как нравится) — 6,5 тысячи рублей.
Неплохая инвестиция длинной в несколько минут.
Из минусов. Это дополнительные расходы в виде двойной комиссии брокера за торговые операции. Но учитывая, что величина комиссий за сделки у средне статистического брокера составляет сотые доли процента, подобная операция обойдется нам рублей в 50-60.
Улучшаем алгоритм
Именно так я делал в течении первых лет своей «инвестиционной карьеры». Потом немного поменял алгоритм действий.
С более точной настройкой и как следствие, меньшими расходами. Тем самым увеличив эффективность оптимизации налогообложения.
Первоначальные условия такие же. К концу года образовался налог в 13 тысяч рублей (с прибыли в 100 000).
Также есть бумага, находящаяся в просадке (бумажный убыток) на 50 тысяч рублей.
Что можно сделать?
Возможно бумага была куплена не за один раз, а частями. По разным ценам. Но в торговом терминале (или мобильном приложение) брокера нам показывается некий средний результат. Именно от средней цены покупки.
Например.
Сейчас акция стоит на бирже 70 рублей. А ваша усредненная цена покупки составляет 83 рубля за штуку.
Вы могли когда-то купить акции по 130. Потом, если цена снижалась, докупаться по более привлекательным ценам. По 100, 60 и даже 40 рублей (возьмем для примера такой экстремальный пример падения).
В итоге мы инвестировали в покупку 4 000 акций — 330 000 рублей. Средняя цена покупки одной акции составила 83 рубля.
При текущих котировках на бирже в 70 рублей, ваши купленные 4 тысячи акций, оцениваются всего в 270 000. Или мы имеем бумажный убыток в 50 тысяч.
Вопрос.
— Что нужно сделать, чтобы снизить налог по максимуму?
— Продать акции.
— А сколько?
— Ну как сколько? Все.
А в этом нет никакого смысла. Зачем гонять туда-суда 4 000 акций (или 270 тысяч рублей), если можно скинуть только половину. При этом снизить налогооблагаемую базу (а вместе с ней и размер налога) практически до нуля.
Объясняю на пальцах …
Часть акций у нас куплена по цене ниже текущей рыночной. И соответственно, при продаже этих позиций мы не фиксируем убыток, а наоборот — показываем дополнительную прибыль.
Смотрите на таблицу ниже (крайняя правая колонка). Что у нас получается (прибыль или убыток) при продаже по каждой отдельно взятой позиции.
Исходя из простой математики выходит, что нам достаточно закрыть (и снова открыть) первые две позиции по 70 тысяч рублей. С купленными акциями по цене 130 и 100 рублей за штуку. С убытком в 60 и 30 тысяч рублей.
Что у нас вышло?
- Мы получаем убыток в 90 тысяч (вместо 50 000). Тем самым практически обнуляя налог на прибыль до 1300 рублей. Наш профит более 10 тысяч в виде экономии на налогах.
- Немного сэкономили на торговых операциях при продаже и выкупе. Ну как немного. В 2 раза. Комиссию заплатим только от оборота 140 000 х 2 (вместо 280 х 2).
Дополнение к стратегии
С помощью такой точечной выборки, мы можем найти самые убыточные наши операции. И зафиксировать максимальный убыток. Не обязательно по одной бумаге.
В портфеле наверное каждого инвестора найдутся подобные сделки. Когда покупали по большей цене, чем сейчас на рынке.
И вот вам еще небольшой финхак.
Обратите также внимание на бумаги, которые вроде бы как находятся в плюсе (или на уровне нулевого результата).
Возможно, вы усредняли ранее цену покупки (докупались при падении). И таким образом вывели бумагу из зоны убытка. Но вот первая (вторая, третья) покупка по этому инструменту скорее всего будет до сих пор в минусе (текущая цена не дошла еще до вашей первоначальной цены входа). И их тоже можно задействовать для фиксации убытков.
Нюансы стратегии
Что нужно обязательно знать при продаже бумаг с убытком?
Очередь.
При продаже ценных бумаг находящихся на брокерском счете, действует принцип ФИФО (первый пришел — первый ушел). Это значит, что если вы будете закрывать часть позиции, то в продажу пойдут акции, купленные самые первые. И так далее.
При непонимании этого, вместо фиксации убытка, вы можете сделать себе прибыль. И увеличить размер налога.
Например.
1 марта вы купили 1 000 акций по 100 рублей. Сумма покупки 100 тысяч.
1 апреля купили 1 000 акций по 120 рублей. Сумма покупки 120 тысяч.
Итого средняя цена покупки: 110 рублей за акцию. У вас 2 000 акций, купленных в совокупности за 220 тысяч.
В конце года котировки снизились до 100 рублей. Рыночная стоимость ваших активов упала до 200 тысяч рублей (бумажный убыток — 20 000).
Если вы продадите только 100 акций. То в зачет пойдут бумаги, купленные первыми (по 100 рублей).
И в результате ни о какой оптимизации налога речи не идет. Сработали в ноль. Купили по 100, продали по 100.
В этом случае, нужно продавать все оставшиеся акции (более поздние), чтобы зафиксировать убыток в 20 тысяч.
Время.
Если вы ни разу не проводили процедуры уменьшения налога, то советую крайний срок, когда надо начинать это делать — середина декабря. Дабы успеть сделать все манипуляции до конца года. Не забываем, что торговля на бирже ведется по правилу Т+2 (с двухдневной задержкой). И вы оставляете себе время с запасом, чтобы можно было успеть что-то исправить (допродать, если с первого раза не удалось снизить налог до максимума).
Заказали отчет у брокера по налогам. Рассчитали, что вам нужно сделать. Продали-выкупили бумаги сегодня. Через пару дней снова заказали свежий отчет. Посмотрели изменения по налогам. Возможно, еще что-то нужно будет скинуть для максимального эффекта.
Совет не для всех.
Лично я могу фиксировать убыток заранее. Так сказать на будущее. В середине или даже начале года. Если выпадает хороший вариант.
Например, резкое падение котировок акции из портфеля. На десятки процентов. Продал, выкупил обратно, попутно зафиксировав «гигантский» убыток. Меньшими действиями получаю максимальный результат.
Но здесь нужно понимать, на примерно какой размер прибыли вы рассчитываете в этом году. Дабы не переусердствовать. У меня например, подавляющая часть налогов образуется с дивидендов. Поэтому я могу предугадать (плюс-минус) сколько получу прибыли и сколько с нее удержать налогов.
Удачных инвестиций с низкими налогами!
