Что такое ИИС и как он работает — всё, что нужно знать начинающему инвестору

В связи с тем, что в последнее время ставки по банковским вкладам существенно снизились, частные лица обращают своё внимание на другие, более выгодные методы вложения сбережений. ИИС является относительно новым инвестиционным инструментом, который значительно превосходит обычный депозит с точки зрения доходности. Вложения такого рода поощряются государством в виде предоставления налоговых льгот. В данной публикации дан развёрнутый ответ на вопрос — что такое ИИС и для чего он нужен, а также представлены расчёты предполагаемого дохода, который можно получить при помощи такого способа инвестирования.

Что такое ИИС?

Индивидуальный инвестиционный счёт или ИИС представляет собой счёт доверительного управления средствами физического лица или, другими словами, брокерский счёт. С его помощью можно покупать и продавать ликвидные активы (акции, облигации, иностранную валюту, фьючерсы, опционы). Счёт открывается и ведётся управляющей компанией или отдельным брокером. Основанием для распоряжения средствами клиента является соглашение на доверительное управление активами или договор на брокерское обслуживание.

Данный инструмент инвестирования появился в России 1 января 2015 года. Его внедрение было связано с необходимостью популяризации среди населения вложений в ценные бумаги на долгосрочную перспективу. За последние 4 года количество инвестиционных счетов, открытых в России, существенно возросло. По итогам 2018 года зарегистрировано более 502 000 действующих ИИС (а в 2015 году было оформлено всего около 89 000 подобных инвестиционных инструментов.

Условия оформления ИИС выглядят следующим образом:

• оформление счёта доступно только для физических лиц (как резидентов, так и нерезидентов РФ), которые находятся в возрасте старше 18 лет;
• физическое лицо может иметь только один действующий инвестиционный счёт;
• данный инструмент не попадает под действие системы страхования вкладов;
• вложения осуществляются только в рублях (максимальная сумма ограничена на законодательном уровне).

Основной особенностью ИИС ¬¬является предоставление инвестору налоговых льгот от государства. Это увеличивает привлекательность данного инвестиционного инструмента в сравнении с другими способами вложений. Для получения налогового вычета срок действия счёта должен составлять более 3-х лет.

Виды индивидуальных инвестиционных счетов

По способу налогообложения выделяют 2 типа ИИС, а именно:

1. Счёт, по которому выплачивается налоговый вычет типа «А». В этом случае у вкладчика есть право на ежегодное получение вычета по налогу на доходы физических лиц в размере 13% от суммы, которая была внесена на ИИС в течение предыдущего года. Данная выплата не может превышать 52 000 рублей в год, то есть максимальная сумма для расчёта вычета составляет 400 000 рублей. Если по истечении 3-х лет клиент захочет закрыть ИИС, то с прибыли, полученной от операций на фондовом рынке, удержится НДФЛ. При досрочном закрытии счёта (до 3-х лет) клиенту придётся заплатить налог на доход и вернуть ранее полученный вычет.
2. Счёт, по которому можно получить налоговый вычет типа «Б». По условиям договора такого ИИС вкладчик освобождается от обязанности уплаты налога на прибыль. Льгота предоставляется в момент закрытия счёта при условии, что срок его действия составляет не менее 3-х лет.

При оформлении инвестиционного счёта клиент самостоятельно может выбрать тот вариант льготного налогового режима, который ему подходит. Для получения вычета типа «А» вкладчик обязательно должен иметь официальный доход и отчислять НДФЛ. ИИС второго типа больше подойдёт для неработающих клиентов или для тех категорий лиц, которые не могут документально подтвердить наличие дохода. Одновременно нельзя получить 2 типа вычетов.

Индивидуальные инвестиционные счета также отличаются между собой по способу управления средствами. Классификация ИИС по данному признаку имеет следующий вид:

1. Счета, которые управляются брокером или специализированной организацией. В этом случае пакет инвестиционных активов выбирает не сам вкладчик, а специалисты управляющей компании.
2. Счета, которые управляются клиентом по принципу копирования сделок. Вкладчик самостоятельно осуществляет контроль за инвестициями и проводит операции по ИИС, основываясь на сделках крупных брокеров.

Последний вариант является более выгодным для клиента, так как при его использовании не требуется оплачивать комиссию брокера или управляющей компании. В то же время такой метод будет достаточно рискованным решением для неопытного инвестора.

Какие плюсы даёт ИИС?

Помимо ощутимых налоговых льгот, которые сами по себе можно рассматривать в качестве гарантированной прибыли, вложение средств в ИИС имеет и ряд других достоинств. К преимуществам индивидуальных инвестиционных счетов можно отнести:

1. Высокий уровень доходности. Годовая процентная ставка по банковским вкладам в среднем составляет не более 7%. В то же время вложения в государственные облигации принесут клиенту доход в размере 8% годовых, а в корпоративные облигации — в размере 9-10% годовых. При инвестировании большой суммы такая разница в процентах будет достаточно весомой.
2. Неограниченный срок действия. Вкладчик может ежегодно получать гарантированный доход в размере 13%.
3. Возможность диверсификации рисков. Клиент имеет право в рамках одного ИИС приобрести ценные бумаги различных компаний. Доход вкладчика существенно не уменьшится, если акции одной организации упадут в цене. За счёт успешной деятельности других компаний инвестор сможет сохранить свою прибыль.
4. Долгосрочный характер вложений. При условии, что срок действия счёта составит 4-5 лет, клиент сможет рассчитывать на рост стоимости акций. При закрытии ИИС вкладчик получит дополнительный доход в виде маржи (разница между ценой покупки и продажи ценных бумаг).

Данный метод инвестирования доступен для всех категорий пользователей, так как он не имеет минимального порогового значения.

Как получить налоговые льготы?

Процедура оформления налогового вычета зависит от того, какой тип ИИС выбрал вкладчик. Если клиент хочет вернуть 13% от суммы взноса за счёт ранее уплаченного НДФЛ, то в этом случае ему необходимо обратиться в налоговый орган и предоставить следующие документы:

• договор об открытии и ведении инвестиционного счёта с брокерской или управляющей компанией;
• документы, подтверждающие внесение средств на ИИС — приходно-кассовые ордера, квитанции, платёжные поручения;
• реквизиты счёта или карты для зачисления налогового вычета;
• заполненную декларацию по форме 3-НДФЛ;
• справку о доходах по форме 2-НДФЛ за предыдущий год;
• заявление на возврат уплаченных налогов.

Указанный пакет документов предоставляется не позднее 30 апреля текущего года. Как правило, деньги зачисляются на указанный счёт или карту по истечении 4 месяцев.

Чтобы избежать уплаты налога на прибыль по ИИС, инвестору следует взять в налоговом органе справку, подтверждающую отсутствие выплат вычета типа «А». Этот документ необходимо передать в управляющую или брокерскую фирму, в обязанности которой входит удержание налогов при зачислении дивидендов. На основании такой справки клиент будет освобождён от уплаты НДФЛ.

Как открыть индивидуальный инвестиционный счёт?

Чтобы стать владельцем личного инвестиционного счёта, клиенту необходимо оставить соответствующую заявку в брокерской или управляющей компании. Также открыть ИИС можно в коммерческом банке, который имеет лицензию на данный вид деятельности или является агентом брокерской/управляющей компании. Для проведения данной операции вкладчику понадобится только паспорт (некоторые компании также требуют предъявить ИНН).

Одним из наиболее доступных способов оформления ИИС является подача онлайн-заявки. Процедура проводится следующим образом:

1. Клиент заходит на официальный сайт агента и выбирает услугу открытия ИИС.
2. Пользователь заполняет онлайн-форму. Как правило, на этом этапе нужно указать ФИО, номер телефона, электронную почту, паспортные данные, адрес прописки и фактического проживания, ИНН и сведения о трудовой занятости (место работы, должность, размер дохода).
3. С клиентом связывается представитель банка или управляющей компании и назначает дату и место встречи для подписания документов. Например, в Тинькофф Банке ответственный сотрудник привозит договор на открытие счёта по указанному адресу. Вместе с документами доставляется пластиковая карта, с помощью которой можно оплачивать покупку ценных бумаг и пополнять ИИС.

После подписания документов счёт открывается в течение 2-х рабочих дней.

Как инвестировать через ИИС?

Владельцы инвестиционных счетов могут приобретать любые ликвидные активы на фондовом рынке. Исключением является проведение операций на площадке Forex, так как отечественные ИИС предназначены только для работы с российскими фондовыми биржами.

Если посредником выступает управляющая компания, то все обязанности по распоряжению средствами она берёт на себя. В этом случае участие клиента в инвестировании сводится к минимуму. Управляющий действует в рамках подписанного договора, в котором обычно заранее оговаривается стратегия инвестирования и пакет финансовых инструментов.

При открытии счёта через брокерскую компанию клиент может самостоятельно покупать ценные бумаги. Операция доступна только в те дни, когда биржа открыта и на ней проводятся торги. Перед началом инвестирования вкладчик должен пополнить счёт одним из доступных способов (банковской картой, наличными в офисе банка или через личный кабинет).

Сколько можно заработать?

Размер полученного дохода зависит от того, какой тип налоговых льгот был выбран клиентом при оформлении счёта. Если предположить, что доходность инвестиций составит 10% (средний показатель), то расчёт прибыли будет выглядеть следующим образом:

1. Ситуация первая. У клиента открыт счёт, по которому можно получить налоговый вычет на сумму взноса. Если инвестор ежегодно будет вносить на ИИС 400 000 рублей, то доход за первый год составит 40 000 рублей (400 000 × 10%), за второй год — 84 000 рублей ((440 000 + 400 000) × 10%), за третий год — 132 400 рублей ((840 000 + 84 000 + 400 000) × 10%). Общая сумма прибыли будет равна 256 400 рублей. При закрытии счёта с неё удержат налог на доходы физических лиц в размере 33 332 рубля (256 400 × 13%). С учётом налоговой льготы фактический доход клиента составит: 52 000 × 3 + (256 400 — 33 332) = 379 068 рублей. Прибыль рассчитана при условии, что клиент ежегодно отчислял НДФЛ в общей сумме более 52 000 рублей.
2. Ситуация вторая. У вкладчика открыт счёт, по условиям которого он будет освобождён от уплаты НДФЛ. Если ежегодно вносить на ИИС сумму в размере 400 000 рублей, то этом случае за 3 года инвестор получит 256 400 рублей.

В приведенных расчётах не учитывается комиссия брокерской или управляющей фирмы.

Сумма пополнения ИИС

Максимально допустимый размер взноса на индивидуальный инвестиционный счёт составляет 1 000 000 рублей в год. Неважно, каким образом вкладчик накопил эту сумму — внёс единовременно или за счёт нескольких пополнений.

Начиная с 1 января каждого года лимит обновляется, и клиент может вновь инвестировать собственные сбережения в ИИС в пределах указанной суммы. Допускается осуществлять пополнение счёта в любое время (независимо от даты).

Вывод средств

С индивидуального инвестиционного счёта нельзя снять часть вложенной суммы. В случае необходимости единовременно выводятся сразу все средства, а сам ИИС закрывается.

Закрытие счёта проводится в несколько этапов:

1. Клиент обращается в управляющую компанию или создаёт заявку на вывод средств в личном кабинете.
2. Посредник продаёт активы.
3. При желании инвестора остаток ценных бумаг переводится на новый счёт (если клиент не хочет получать на руки сразу всю сумму).
4. Средства зачисляются на текущий банковский счёт или на пластиковую карту клиента.
5. Если ИИС закрывается досрочно (до 3-х лет), то вкладчик должен вернуть ранее полученный налоговый вычет.

При условии, что ценные бумаги и другие активы могут быть реализованы не сразу, данная процедура может занять до 30 рабочих дней.

Возможные риски

В процессе инвестирования в ИИС клиент может столкнуться с такими неблагоприятными обстоятельствами, как:

1. Банкротство брокерской или управляющей компании. Средства на инвестиционном счёте не застрахованы в АСВ, поэтому в такой ситуации инвестор не может рассчитывать на гарантированную выплату возмещения. Если активов компании окажется недостаточно для погашения обязательств перед вкладчиками, то вполне вероятно, что клиент потеряет свои сбережения. Это же касается и тех случаев, когда брокер лишается лицензии.
2. Потеря дохода вследствие падения котировок на фондовом рынке. Гарантированную прибыль клиент может получить только в виде налогового вычета (при условии, что счёт просуществовал более 3-х лет). В остальном же при таком способе инвестирования никто не может гарантировать вкладчику фиксированный уровень дохода.

Кроме того, вложение сбережений в ценные бумаги само по себе является высокорисковым видом деятельности. Если ситуация на фондовом рынке сложится неблагоприятным образом, клиент может потерять не только прибыль, но и часть своих инвестиций.

Чем отличается ИИС от брокерского счёта?

Принципиальное отличие ИИС от брокерского счёта заключается в наличии налоговых льгот. Владелец ИИС второго типа может быть освобождён от уплаты НДФЛ, в то время как прибыль, полученная по брокерскому счёту, в любом случае будет облагаться налогом. Также данные инвестиционные инструменты отличаются друг от друга по следующим признакам:

1. Количество счетов. ИИС может быть только один, а брокерских счетов можно открыть сколько угодно.
2. Срок действия. Для получения вычета ИИС должен просуществовать 3 года. По брокерскому счёту налоговые льготы не предусмотрены, поэтому ограничения по срокам отсутствуют.
3. Сумма инвестирования. На ИИС можно внести не более 1 000 000 рублей в год, по брокерскому счёту лимитов нет.

Открытый ранее брокерский счёт нельзя перевести в категорию индивидуального инвестиционного счёта.

Рекомендации специалистов

Если клиент впервые имеет дело с фондовыми инвестиционными инструментами, то рекомендуется доверить распоряжение средствами надёжной управляющей компании. Последняя должна иметь лицензию на проведение операций с ценными бумагами.

При выборе посредника для открытия ИИС клиенту в первую очередь необходимо обратить внимание на предложенные тарифы. Некоторые компании взимают плату за ведение счёта дополнительно к сумме комиссии за каждую сделку. Также перед подписанием договора на брокерское обслуживание следует изучить инвестиционную стратегию компании, ознакомиться с набором финансовых инструментов, с которыми она работает, посмотреть динамику уровня доходности за последние несколько лет.

Специалисты не рекомендуют закрывать индивидуальный инвестиционный счёт по истечении 3-х лет, если в этом нет острой необходимости. Данная операция будет экономически целесообразной лишь в следующих случаях:

• клиент лишился или, наоборот, приобрёл официальный доход и у него появилась потребность в смене типа налоговой льготы;
• если инвестор планирует перенести средства с текущего ИИС на новый для получения максимально возможного вычета.

Так как стоимость ценных бумаг планомерно растёт, то уровень предполагаемого дохода напрямую зависит от срока действия ИИС. Чем дольше существует инвестиционный счёт, тем выше будет итоговая прибыль.

Видео по теме